quarterly journal of fiscal and Economic policies
فصلنامه سیاست های مالی واقتصادی
qjfep
Literature & Humanities
http://qjfep.ir
1
admin
2345-3435
2345-3435
8
10.61186/qjfep
14
2345-3435
13
fa
jalali
1401
6
1
gregorian
2022
9
1
10
38
online
1
fulltext
fa
تأثیر ادغام بالقوه بر خلق نقدینگی و کارایی در بانکهای ایران
The effect of potential mergers on liquidity creation and efficiency in Iranian banks
تخصصي
Special
پژوهشي
Research
<span lang="FA" style="font-size:10.0pt"><span style="line-height:90%"><span b="" style="font-family:" zar=""><span style="letter-spacing:-.1pt">ادغام اقدامی استراتژیک است که توسط مؤسسات مالی بهمنظور بهبود عملکرد مدیریتی صورت میگیرد. درواقع بانکها همواره به دنبال تثبیت اقداماتشان در بازار جهت همگرایی به سطح بهینه هستند و ادغام آن را محقق ساخته و بانکها را قادر میسازد تا هزینههای خود را کاهش دهند و بهتبع آن کارایی را در سطوح تخصیصی و بهرهوری بهبود بخشند. کشورهای بسیاری تجربه ادغام را دارند و لیکن وضعیت ادغام بانکی در ایران نتیجه مشخصی ندارد تا در مورد آن قضاوت شود. بنابراین نظر به اهمیت موضوع، هدف از این مطالعه بررسی وضعیت کارایی و خلق نقدینگی در شرایط قبل و بعد از ادغام با مجموعهای از 32 بانک در دوره 1384-1399 با رویکرد برگر و باومن (2008) و تحلیل پوششی دادههای دومرحلهای است. در این راستا هفت سناریو (شامل 6 ادغام دولتی- خصوصی و ادغام واقعی بانک سپه) در نظر گرفته شد. میانگین شاخص خلق نقدینگی در دوره قبل از ادغام مثبت بهدستآمده و بعد از ادغام نیز نقدینگی افزایش یافت که میتواند به دلیل افزایش سرمایه بانکها باشد. همچنین کارایی بعد از ادغام در 6 سناریو افزایشیافته و تنها یک سناریو کاهش نشان میدهد؛ بنابراین ضمن اینکه ادغام یکی از راهکارهای ارتقای کارایی بانکها است، انتخاب شریک مناسب از مؤلفههای مهم موفقیت ادغام است.</span></span></span></span>
<span style="font-size:11pt"><span style="line-height:normal"><span style="unicode-bidi:embed"><span style="font-family:Calibri,sans-serif"><span style="font-size:12.0pt"><span new="" roman="" style="font-family:" times="">Merger is a strategic measure taken by financial institutions to improve managerial performance. In fact, banks are always seeking to consolidate their actions in the market to converge to the optimum level, achieving integration and enabling banks to reduce their costs and, consequently, improve efficiency at the allocation and productivity levels. Many countries have experience of mergers, but the situation of banking mergers in Iran does not have a definite result to be judged. Therefore, considering the importance of the subject, the purpose of this study is to investigate the efficiency and liquidity situation in the conditions before and after merging with a set of 32 banks in the period 2020-2005 with the approach of Berger and Bowman (2008) and two-stage data envelopment analysis. In this regard, seven scenarios (including 6 public-private mergers and the actual merger of Sepah Bank) were considered. The average liquidity creation index was obtained in the period before the merger and after the merger, the liquidity increased, which could be due to the increase in banks' capital. Also, the performance after the merger increases in 6 scenarios and only one scenario shows a decrease; therefore, while merger is one of the ways to improve the efficiency of banks, choosing the right partner is one of the important components of merger success.</span></span><span dir="RTL" lang="FA" style="font-size:12.0pt"><span style="font-family:"B Zar""></span></span></span></span></span></span><br>
ادغام و تملیک؛ کارایی؛ خلق نقدینگی؛ DEA دومرحلهای
merger and acquisition, Performance, Creating liquidity, DEA Two-stage
269
316
http://qjfep.ir/browse.php?a_code=A-10-1467-1&slc_lang=fa&sid=1
Farnaz
Barkhordari
فرناز
برخورداری
f.barkhordariii@gmail.com
10031947532846006558
10031947532846006558
Yes
دانشگاه علامه طباطبائی
Mohammad Ali
Dehghan Dehnavi
محمدعلی
دهقان دهنوی
dehghandehnavi@atu.ac.ir
10031947532846006559
10031947532846006559
No
دانشگاه علامه طباطبایی
Mostafa
Sargolzaei
مصطفی
سرگلزایی
mostafa.sargolzaei@atu.ac.ir
10031947532846006560
10031947532846006560
No
دانشگاه علامه طباطبایی
Mohammad
Rajaei Bagh Siaei
محمد
رجایی باغسیایی
rajaei@atu.ac.ir
10031947532846006561
10031947532846006561
No
دانشگاه علامه طباطبایی